利用未公开信息交易 （2019）沪01刑初61号

侯宇洁证券账户与吴文哲管理的基金存在54只股票的趋同交易，时间持续近两年，相关交易的未公开信息来源应为吴文哲，并可排除吴文哲无意间透露给侯宇洁的可能，且其中T=0的同日趋同交易股票为11只，与侯宇洁当庭供认曾将自己的证券账户交吴文哲操作相印证，可认定吴文哲故意将未公开信息提供给侯宇洁的事实。辩护人的相关辩护意见与审理查明的事实不符，故不予采纳。对于侯宇洁辩护人提出，单向趋同交易不应计入交易金额，吴文哲直接交易的股票金额不应计入侯宇洁的犯罪金额；侯宇洁与吴文哲在共同犯罪中无共谋的辩护意见。本院认为，侯宇洁明知吴文哲为基金管理公司的从业人员，利用吴文哲知悉的未公开信息进行股票交易的利益亦归属于侯宇洁，两人在本案有共同的犯罪故意。侯宇洁将自己的证券账户交给吴文哲管理，对吴文哲的交易行为应当承担相应的责任。对于趋同交易期间内发生的单向趋同交易、双向趋同交易金额均应计入证券交易成交金额。辩护人的相关辩护意见，没有事实和法律依据，故不予采纳。本院认为，被告人吴文哲作为基金管理公司的从业人员，利用因职务便利获取的未公开交易信息，违反规定，帮助被告人侯宇洁从事与该信息相关的股票交易活动，情节严重，其行

侯宇洁证券账户与吴文哲管理的基金存在54只股票的趋同交易，时间持续近两年，相关交易的未公开信息来源应为吴文哲，并可排除吴文哲无意间透露给侯宇洁的可能，且其中T=0的同日趋同交易股票为11只，与侯宇洁当庭供认曾将自己的证券账户交吴文哲操作相印证，可认定吴文哲故意将未公开信息提供给侯宇洁的事实。辩护人的相关辩护意见与审理查明的事实不符，故不予采纳。对于侯宇洁辩护人提出，单向趋同交易不应计入交易金额，吴文哲直接交易的股票金额不应计入侯宇洁的犯罪金额；侯宇洁与吴文哲在共同犯罪中无共谋的辩护意见。本院认为，侯宇洁明知吴文哲为基金管理公司的从业人员，利用吴文哲知悉的未公开信息进行股票交易的利益亦归属于侯宇

上海市第一中级人民法院刑 事 判 决 书（2019）沪01刑初61号公诉机关上海市人民检察院第一分院。被告人吴文哲，男，1979年3月25日生，江苏省建湖县人，汉族，研究生文化，原系Z公司研究部经理，住上海市浦东新区；因涉嫌犯利用未公开信息交易罪于2019年1月9日被刑事拘留，同年2月3日被逮捕，现羁押于上海市第三看守所。辩护人寇树才、虞佳臻，国浩律师（上海）事务所律师。被告人侯宇洁，女，1969……