委托理财合同纠纷 （2019）辽08民终648号

被上诉人有权就损失继续主张权利，那么也要在查明致害结果的原因力的基础上，确定责任份额。众所周知，理财有风险，投资需谨慎。案涉理财产品，系需要100万为投资门槛，如此高的门槛，相关法律法规对合格投资者有着严格的要求，能够进行此项理财的投资人须具备一定的专业知识，且具有一定的理财经验和风险承受能力，其对理财产品的选择亦需自行承担相应的投资风险；且广发证券即便在宣传时存在一定瑕疵行为，但市场出现的投资损失并非因广发证券的宣传或签订理财合同时间上的违规行为所致，故一审法院在认定广发证券只存在过失责任的情况下，却判决仅在代销时收取1%手续费的广发证券承担全部损失赔偿责任显失公平。而案涉理财产品的设计是否存在问题、基金管理方和托管方的管理和运营是否存在不当、以及金融市场是否受到国家宏观政策及国际金融形势影响等等一系列可能导致投资受损的原因，原审法院均未查明，故一审判决的责任负担缺乏依据。广发证券为了尽量降低此次被上诉人等众客户群体事件所造成的不良影响，已经作出了经济上的极大牺牲和让步，在事发后与客户代表协商，积极寻求和解，法院不应再让守约方的牺牲变成理所应当。董旭答辩称，一审判决认定事实清楚，适用

被上诉人有权就损失继续主张权利，那么也要在查明致害结果的原因力的基础上，确定责任份额。众所周知，理财有风险，投资需谨慎。案涉理财产品，系需要100万为投资门槛，如此高的门槛，相关法律法规对合格投资者有着严格的要求，能够进行此项理财的投资人须具备一定的专业知识，且具有一定的理财经验和风险承受能力，其对理财产品的选择亦需自行承担相应的投资风险；且广发证券即便在宣传时存在一定瑕疵行为，但市场出现的投资损失并非因广发证券的宣传或签订理财合同时间上的违规行为所致，故一审法院在认定广发证券只存在过失责任的情况下，却判决仅在代销时收取1%手续费的广发证券承担全部损失赔偿责任显失公平。而案涉理财产品的设计是否

辽宁省营口市中级人民法院民 事 判 决 书(2019)辽08民终648号上诉人（原审被告）:广发证券股份有限公司营口学府路证券营业部。住所地营口市站前区学府路北10-5号。负责人：李成涛，该部总经理。委托诉讼代理人：武明威，北京市康达（沈阳）律师事务所律师。委托诉讼代理人：白静，北京市康达（沈阳）律师事务所律师。被上诉人（原审原告）：董旭，女，1974年10月7日出生，汉族，现住营口市站前区。委托……